出海的保险：货运险、财产险与雇主责任
资本成长学堂 · 道纳出品
设想一家企业在海外建的工厂投产快一年，当地的顾问提醒了三件事：厂房和设备的财产险，按当地规定可能要由当地持牌的保险公司出单；当地员工的工伤保障是法定强制的，要按工资总额缴；产品要卖到第三国，那边的经销商要求出一份产品责任险证明。财务回答说，集团在国内有一张统一的保单。可翻开条款，「保险地域范围」一栏写的是「中华人民共和国境内（不含港澳台地区）」。
企业在国内买保险，难处是保额和条款对不对；到了海外，还多了几层：哪些险是当地强制的，哪些必须在当地买，国内的保单能不能管到境外，出了险找谁查勘、按哪国的规矩赔。
我们在第 212 期讲企业怎么买保险时，把保险分成保物、保责任、保应收三类，建议财产险按重置价值投保，营业中断险要看赔偿期、等待期和毛利的定义。第 101 期讲过出口信用保险，第 247 期讲过出海的产品责任和召回。这一篇把这些放到一家海外工厂身上，讲它一年到头要买哪几张保单、在哪里买，再把一份年度保险预算完整算一遍。文中不点名任何企业或保险公司，所有费率和金额都是假设值。
一家企业从出口到在海外建厂、运营，风险大致落在下面几段：
| 阶段或对象 | 主要风险 | 对应的保险 |
|---|---|---|
| 货在路上 | 运输途中的灭失、损坏 | 货物运输保险（货运险） |
| 建厂期 | 施工和安装中的意外损失、对周边的损害 | 建筑工程一切险、安装工程一切险，附第三者责任 |
| 运营期的资产 | 火灾、自然灾害、设备损坏、停产损失 | 财产一切险、机器损坏险、营业中断险 |
| 对第三者 | 厂区内的人身伤害和财产损失、产品缺陷造成的伤害 | 公众责任险、产品责任险 |
| 对员工 | 当地员工和外派员工的工伤、意外、疾病 | 当地法定的工伤保障或雇主责任险、外派员工的意外与医疗保险 |
| 收款 | 买方不付钱、所在国的政治原因 | 出口信用保险（第 101 期） |
| 投资本身 | 征收、汇兑限制、战争和政治暴力 | 海外投资保险、政治暴力保险 |
不是每家企业都要买齐。刚开始出口的，主要是货运险和信用险；在海外有了工厂，财产、责任和员工这三块就都要补上。
保险方案不是从保险公司的产品目录里挑出来的。动手之前，先翻这几样东西：
| 材料 | 用来定什么 |
|---|---|
| 买卖合同里的贸易术语 | 货运险谁买、从哪一段开始买。第 144 期讲过，贸易术语决定了运费谁付、保险谁买，以及货在哪个点之后出了事由谁承担 |
| 工程合同里的保险条款 | 工程险由业主买还是承包商买，被保险人有哪几方，保险期限到哪一天 |
| 厂房租赁合同、贷款合同 | 房东或贷款银行是否要求列为被保险人或赔款第一受益人，最低保额是多少 |
| 经销协议、大客户采购合同 | 是否要求产品责任险，限额多少，是否要把对方列为附加被保险人 |
| 当地关于保险的法规 | 哪些险种是强制的；当地风险是否必须由当地持牌保险公司承保；对境外保险公司直接出单有什么限制 |
| 当地劳动和社会保障法规 | 工伤保障走社会保险还是商业保险，按什么基数、什么费率缴 |
| 资产清单和员工名册 | 财产险的保险金额，雇主责任或工伤保障的人数与工资总额 |
其中最容易漏的，是当地关于保险的法规。不少国家要求本国境内的风险由本国持牌的保险公司承保，境外保险公司直接出的保单，在当地可能不被认可，理赔时也难以在当地执行。具体哪些国家、哪些险种有这类要求，要以当地的现行规定为准，出发前请当地的保险经纪或律师确认。
谁来买
按 FOB、CFR 成交的出口货，主运输段的保险一般由买方买；按 CIF、CIP 成交的，由卖方买。第 144 期讲过，按 2020 年版贸易术语的规则，CIF 下卖方只需投保最低限度的险别，相当于协会货物条款的 C 条款，CIP 下要求提高到相当于 A 条款的较高险别。保险金额通常是合同价款加一成。
但「买方买」不等于卖方就没有风险。FOB 下，货在装上船之前出了事，风险还在卖方身上；买方的保险不管装船前这一段，买方拒付、货又在途中出险的时候，卖方也可能拿不到赔款。所以做 FOB 出口的企业，可以问一问保险公司有没有覆盖装船前和卖方利益的安排。
条款怎么选
国际上常用的是协会货物条款的 A、B、C 三套，国内常用的是海洋运输货物保险条款的一切险、水渍险、平安险。粗略地说，A 条款和一切险保障最宽，C 条款和平安险最窄，B 条款和水渍险居中。各条款的保险责任和除外责任，以具体条款文本为准。
几个要单独留意的地方：
战争和罢工。 主条款一般不保，需要加保战争险和罢工险。经过局势紧张的航线，这一项不能省，费率也会随局势变化调整。
仓至仓。 保险责任一般从货物离开起运地仓库开始，到进入目的地收货人仓库为止，中间有时间上限。货到港后长时间不提，可能超出保险期限。
包装和装箱。 包装不当造成的损失，通常属于除外责任。出口包装要按海运要求做，装箱要留照片。
怎么买更省事
一年发几十上百票货的企业，逐票投保容易漏。更常见的做法是签一份预约保单：约定好条款、费率和每票的最高保额，每次发货按约定申报即可。和第 101 期讲的信用险一样，申报是条件：漏报的那一票，出了事可能不赔。最稳的做法是把申报写进发货流程，提单一出当天就报。
建设期：工程险，和它的「交接日」
建厂期间，厂房在建、设备在装，用的是建筑工程一切险和安装工程一切险。由谁投保，看工程合同：业主统一投保的，承包商和分包商一般作为共同被保险人；由承包商投保的，业主要确认自己也在被保险人名单里。
最容易出问题的是工程险结束、财产险开始的那一天。工程险一般到竣工验收或交付使用时终止，有的含一段试车期；财产险如果等到正式投产才生效，中间就留了一段空档。试车期间设备出事，是常见的争议点。我们的建议是：财产险的起保日，要早于或者等于工程险的终止日，两张保单的日期放在一起核一遍。
运营期：重置价值和更长的赔偿期
第 212 期讲过，财产险按重置价值投保，不按账面价值。到了海外，这一条更要紧：很多设备是从国内或第三国进口的，重置价值要算上运费、关税和安装调试费用，往往比国内同型号设备的价格高出一截。
营业中断险的赔偿期，也要比国内放宽。国内一台设备坏了，可能几周就能补上；海外工厂的关键设备，从下单、生产、海运、清关到安装调试，动辄半年以上。赔偿期按国内的习惯定，真出事的时候就不够用。下面的示意会算这笔账。
还有两类风险，海外比国内更常见：
自然灾害。 洪水、风暴、地震，有的保单对这类风险单独设了较低的赔偿限额或较高的免赔额。要看清楚这几行，而不是只看总保额。
罢工、暴乱和政治暴力。 主险一般不保或者有限额，需要附加或单独投保。投资所在国局势不稳的，还可以考虑海外投资保险，它保的是征收、汇兑限制、战争等政治风险。具体保障范围以保险机构的产品说明为准。
公众责任和产品责任
公众责任险管厂区内的第三者伤害；产品责任险管产品缺陷对用户和第三者造成的伤害。第 247 期讲过，读产品责任险要盯住地域范围和司法管辖、事故发生制还是索赔发生制、追溯期，以及被保险人的范围。海外工厂的产品如果卖往第三国，保单的地域范围要覆盖那几个国家，而不只是工厂所在国。
雇主责任：先分清当地员工和外派员工
当地员工。 很多国家对员工的工伤保障有强制要求：有的通过社会保险体系缴纳，有的要求雇主购买商业的工伤或雇主责任保险。缴费基数、费率、覆盖范围，各国差别很大。这一块不是「可买可不买」，没买可能面临处罚，出事时还要自己全额承担。具体要求以当地的现行规定为准。
外派员工。 第 91 期讲过，按《工伤保险条例》，职工被派遣出境工作，依当地法律应当参加当地工伤保险的，参加当地工伤保险，国内工伤保险关系中止；不能参加当地工伤保险的，国内工伤保险关系不中止。所以要先弄清楚当地能不能参加。除此之外，外派员工一般还要配一份覆盖当地的意外和医疗保险，带紧急救援和医疗转运。境外就医和转运的费用，往往比赔偿本身还高。
雇主责任险能补什么。 法定的工伤保障有上限，员工或家属可能另外起诉雇主要求赔偿。雇主责任险管的就是这一段：企业依法应承担、超出法定保障的那部分赔偿。国内的雇主责任险，可以问一问能否扩展到境外工作的员工。
海外的保单在哪里买，大致有三种做法：
| 做法 | 怎么做 | 好处 | 要注意的 |
|---|---|---|---|
| 全部当地买 | 由当地持牌保险公司出全部保单 | 符合当地规定，理赔查勘在当地，响应快 | 当地市场的承保能力和条件可能有限，大额风险、宽条款不一定买得到 |
| 全球统保加当地出单 | 国内或国际保险公司出一张总保单，各国由当地合作保险公司出符合本地要求的保单，总保单补足当地保单条件不够或限额不够的部分 | 条件和限额全集团拉齐，又符合当地规定 | 多了一道当地出单的费用；两张保单的衔接要有经纪人或专人管理 |
| 只在国内买 | 用国内保单直接覆盖境外 | 手续最简单 | 当地可能不认可；强制险种不满足要求；出险后在当地查勘、执行都难 |
我们的看法是：当地强制的险种、当地要求本地出单的风险，在当地买；大额的财产和责任风险，用统保的办法把条件拉齐。 只靠一张国内保单覆盖全球的做法，规模小、风险低的阶段还说得过去，有了工厂就不够了。
还有几件事要一起定：保单用什么币种，赔款用什么币种付，当地有没有保险费税，理赔资料要不要翻译成当地语言，报案时限从哪一天起算。
假设一家企业在海外有一座工厂：
厂房重置价值 1.5 亿元，设备重置价值 2.5 亿元（含运费、关税和安装），存货峰值 0.6 亿元；
年营业收入 5 亿元，毛利率 20%，年毛利 1 亿元；
当地员工 300 人，年工资总额 1,800 万元；外派员工 20 人；
每年从国内进口原料 2 亿元（按 CIF 价），出口成品 3 亿元（按 FOB 价）；
生产和通勤车辆 15 辆。
以下金额统一折算成人民币，费率都是演示算法用的假设值。实际费率因国家、行业、风险等级、免赔和保险机构差别很大。
| 险种 | 保额或基数 | 示意费率或保费 | 年保费（万元） |
|---|---|---|---|
| 财产一切险 | 4.6 亿元 | 0.10% | 46.0 |
| 机器损坏险 | 2.5 亿元 | 0.12% | 30.0 |
| 营业中断险 | 1 亿元（赔偿期 12 个月） | 0.10% | 10.0 |
| 罢工、暴乱与政治暴力附加 | 4.6 亿元 | 0.03% | 13.8 |
| 公众责任险 | 每次 1,000 万元 | 定额 | 6.0 |
| 产品责任险 | 年销售 5 亿元 | 0.03% | 15.0 |
| 当地员工工伤或雇主责任 | 工资总额 1,800 万元 | 1.2% | 21.6 |
| 外派员工意外、医疗与救援 | 20 人 | 每人 0.6 万元 | 12.0 |
| 进口原料货运险 | 2 亿元 × 110% | 0.08% | 17.6 |
| 出口装船前及卖方利益保障 | 3 亿元 | 0.02% | 6.0 |
| 车辆保险 | 15 辆 | 每辆 0.8 万元 | 12.0 |
| 合计 | 190.0 |
一年保费约 190 万元，占营业收入的 0.38%。
换一种做法，差多少
全部当地买。 假设当地市场的费率平均高 15%，保费约 190 × 1.15 ≈ 218.5 万元。另外，当地市场的营业中断险赔偿期最长只能给到 6 个月，产品责任险的地域范围不含部分出口目的国。
全球统保加当地出单。 当地出单的部分是财产类四项、公众责任、当地员工工伤和车辆：99.8 + 6.0 + 21.6 + 12.0 ＝ 139.4 万元。假设当地出单费用按这部分保费的 8% 计，约 11.2 万元，总计约 201.2 万元。条件按总保单拉齐：营业中断赔偿期 12 个月，产品责任覆盖全部销售区域。
两种做法的保费差只有十几万元。真正的差别不在保费，而在条件。
6 个月和 12 个月的赔偿期，差多少
设想工厂一条主线起火，关键设备要从国内重新订购：生产 5 个月，海运和清关 2 个月，安装调试 2 个月，前后 9 个月。停产期间，全厂毛利损失按六成估算，每月约 1 亿 ÷ 12 × 60% ≈ 500 万元。
赔偿期 12 个月：9 个月的损失约 4,500 万元，在赔偿期内，扣除条款约定的等待期后按约赔付；
赔偿期 6 个月：只赔前 6 个月约 3,000 万元，后 3 个月约 1,500 万元自担。
这 1,500 万元，是这家工厂几年的营业中断险保费。赔偿期定多长，要按关键设备的重新采购和安装周期倒推，而不是照抄国内保单。
（以上数字为示意，不对应任何企业、保险机构或国家。）
以为集团保单覆盖全球。 先看保单的「保险地域范围」和「司法管辖」两栏。国内保单默认多半只管境内。
工程险和财产险之间有空档。 试车、验收、移交这几周，最容易两头都不管。
照搬国内的保额和赔偿期。 海外的重置价值要加运费、关税和安装，赔偿期要按进口设备的交期算。
货运险只买主险。 战争险、罢工险没加，航线局势一变，整票货都不在保障里。
当地强制险没买。 工伤保障、车辆第三者责任这类强制险，各国有各国的规定。没买，罚款是小事，出了事全额自担才是大事。
外派员工只靠国内的工伤保险。 当地能参加工伤保险的，国内关系可能中止；境外就医和转运的费用，国内的工伤保险也不一定管得到。
贷款银行、房东、客户要求的被保险人没加。 这些方的要求写在各自的合同里，保险经纪不会自动知道。投保前把合同里的保险条款汇总成一张表交给经纪人。
把信用险当成质量纠纷的保障。 第 247 期讲过，因质量纠纷导致的拒付，通常属于贸易纠纷，出口信用保险要先等纠纷解决。产品出了问题，要靠产品责任险和召回安排。
出险以后才找保单。 当地报案时限、要保留的证据、要请的公估人，提前写成一页纸的出险流程，贴在工厂办公室里。
| 序号 | 核对项 | 完成 |
|---|---|---|
| 1 | 买卖合同的贸易术语下，货运险由谁买、从哪一段开始，装船前的风险是否有保障 | □ |
| 2 | 货运险的条款、战争和罢工附加、仓至仓期限是否和航线、货物匹配 | □ |
| 3 | 常年发货的，是否签了预约保单，申报是否写进了发货流程 | □ |
| 4 | 工程险的被保险人是否包括业主和承包商，终止日和财产险起保日是否衔接 | □ |
| 5 | 财产险是否按重置价值投保，是否含运费、关税和安装 | □ |
| 6 | 营业中断险的赔偿期是否按关键设备的重新采购和安装周期倒推 | □ |
| 7 | 自然灾害、罢工暴乱和政治暴力的限额与免赔是否看过，是否需要海外投资保险 | □ |
| 8 | 公众责任、产品责任的地域范围和司法管辖是否覆盖工厂所在国和全部销售目的国 | □ |
| 9 | 当地员工的工伤保障是否满足当地法定要求 | □ |
| 10 | 外派员工的工伤关系、意外医疗和紧急救援是否落实 | □ |
| 11 | 当地哪些险种强制、哪些风险必须由当地持牌保险公司承保，是否已经确认 | □ |
| 12 | 采用当地买、统保加当地出单还是国内买，是否比较过条件而不只是保费 | □ |
| 13 | 贷款银行、房东、客户要求的被保险人、第一受益人和最低限额是否汇总并落实 | □ |
| 14 | 保单币种、赔款币种、保险费税、理赔资料语言和报案时限是否清楚 | □ |
| 15 | 出险流程是否写成一页纸，工厂现场负责人是否知道 | □ |
海外工厂的保险，难的不是保费，是条件：保单管不管得到这个国家，当地认不认，赔偿期够不够长，强制的那几张有没有买。
投保之前，先把合同里所有提到保险的条款汇总成一张表，再把当地的强制要求列成一张表，两张表对齐了，再去找保险公司谈价格。
留言区想听听
你们在海外的保单，是当地买的，
还是国内统一买的？
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本文为海外经营保险安排的一般性讨论，文中数字均为示意，不对应任何企业、保险机构或国家，不构成保险推荐。具体保险责任、责任免除、费率与赔付以保险合同条款为准；强制保险、本地承保要求、工伤保障与外派人员社会保险，以当地现行法律和《工伤保险条例》等国内现行规定为准。
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